「ハートブルー」は、新人FBI捜査官ジョニー・ユタが、ベニスビーチで続発する銀行強盗事件の調査を任され、犯人がサーファーであるとの推測から潜入捜査を開始する物語。彼はサーファーに成りすまし、強盗団のリーダーであるボーディと出会い、彼らとの絆を深めていく。しかし、ボーディが犯人であることを確認したジョニーは、彼に銃を向けるが引き金を引けず、その後、ボーディによる脅迫から銀行強盗に協力することになる。結果的に失敗し、捕えられるが、相棒のパパスに救われ、ボーディ達の後を追う。最終的にボーディは逮捕されるが、彼の最後の願いである波に乗ることを許し、ジョニーはFBIのバッヂを海に投げ捨てる。